Hvad er Revolving Credit?
Revolverende kredit er en type kredit, der kan bruges gentagne gange op til en vis grænse, så længe kontoen er åben og betalinger foretages i tide. Med revolverende kredit går mængden af tilgængelig kredit , balancen og minimumsbetalingen op og ned afhængigt af køb og betalinger foretaget på kontoen.
Betalinger foretages på grundlag af det beløb, der er blevet lånt, plus et rentebeløb baseret på balancen.
Med revolverende kredit har du valget om at tilbagebetale saldoen over en periode eller umiddelbart. Hvis du vælger at betale din saldo over tid, skal du kun betale den lave minimumsbetaling, der kræves af kreditkortudstederen.
Du er sikkert allerede bekendt med to almindelige typer af revolverende kredit: kreditkort og kreditlinjer.
Hvordan Revolving Credit Works
Du kan få et kreditkort med ACME Bank med en $ 1.000 kreditgrænse. Du har evnen til at foretage køb på kortet til enhver tid, så længe du holder fast i vilkårene (f.eks. Ikke gå over grænsen og lav minimumsbetaling til tiden).
I den første måned foretager du $ 100 i køb. Du ville have $ 900 af ledig kredit tilbage til andre køb. Du kan enten betale hele din saldo på $ 100, du kan foretage minimumsbetalingen angivet i din fakturaerklæring , eller du kan betale et beløb mellem minimumsbetalingen og din fulde saldo.
Lad os sige, at du vælger at lave minimumsbetalingen på $ 25, og din saldo går ned til $ 75, og din ledige kredit går op til $ 925.
Du starter måned to, med en $ 75 og $ 925 tilgængelig kredit. Du debiteres $ 10 i finansieringsomkostninger, fordi du ikke har betalt din saldo fuldt ud i sidste måned. Du laver en anden $ 100 i køb, hvilket bringer din saldo til $ 185 (den forrige saldo + rente + dine nye betalinger) og din ledige kredit er $ 815.
Igen har du valget om at betale hele saldoen eller foretage minimumsbetaling. Du vælger at betale fuldt ud denne gang. Du betaler hele saldoen på $ 185, hvor din saldo er op til $ 0 og din ledige kredit tilbage til $ 1.000 for at starte måned tre.
Bemærk, at betalingskort afviger lidt fra definitionen af revolverende kredit. Mens du kan bruge din tilgængelige kredit gentagne gange, kan du ikke dreje balancen over flere måneder uden stødige straffe. Opkrævningskort kræver, at du betaler hele saldoen hver måned.
Ikke-revolverende kredit defineret
Ikke-roterende kredit er kredit, som ikke kan bruges igen, efter at den er betalt. Eksempler er studielån og auto lån, der ikke kan bruges igen, når de er blevet tilbagebetalt. Når du først låner pengene, accepterer du en rentesats og en fast afdragsplan. Du skal foretage betalinger hver måned for at betale lånet i henhold til aftalen. Afhængigt af din låneaftale kan der være en straf for at betale din saldo i forvejen.
Ikke-roterende kreditprodukter har ofte en lavere rente sammenlignet med revolverende kredit. Dette stammer fra den lavere risiko, der er forbundet med ikke-roterende kreditprodukter, der ofte er knyttet til sikkerhedsstillelse, som långiveren kan gribe, hvis du har standard på betalinger.
For eksempel er dit realkreditlån bundet til fast ejendom, som långiveren kan afskaffe, hvis du falder bag på dine lånebetalinger.
Når du har betalt en ikke-revolverende kreditkonto, er kontoen lukket og kan ikke bruges igen. Du bliver nødt til at lave en anden applikation og gå igennem godkendelsesprocessen for at låne yderligere midler.
Revolverende vs Non-Revolving Credit
Selvom ikke-revolverende kredit ofte har en lavere rentesats og forudsigelig betalingsplan, har den ikke fleksibilitet i kredsløb. Du kan bruge revolverende kredit til en række indkøb, så længe du holder dig til kreditkortbetingelserne.
På den anden side har ikke-revolverende kredit mere købekraft, fordi du kan godkendes for højere beløb afhængigt af din indkomst, kredithistorie og andre faktorer. På grund af den involverede risiko begrænser bankerne ofte det beløb, du kan låne på revolverende kredit.
Du kunne ikke købe et hus på et kreditkort, fordi du sandsynligvis ikke ville blive godkendt til en kreditgrænse, der var stor nok til køb.
Begge typer af kreditkonti er nyttige i forskellige situationer. Sørg for at vælge den mulighed, der er bedst for det køb, du laver. Uanset om du vælger et revolverende eller ikke-revolverende kreditprodukt, skal du omhyggeligt overveje vilkårene og låneomkostningerne og holde dig til afdragsaftalen, så du ikke gør ondt på din kredit.