At gøre det rigtige valg vil hjælpe med at maksimere dine besparelser
Beslutter at spare for college er bare begyndelsen. Du skal også bestemme, hvilken opsparings- og investeringsplan du vil kunne samle mest penge og mest effektivt dække dit barns behov og omkostninger.
Du har flere muligheder, men en plan specielt designet til skolebesparelser er normalt den bedste indsats, da det vil have indbyggede skatteafbrydelser for uddannelse.
To af de mest populære måder at spare på college er Coverdell planen og 529 College Savings Plan. Mens begge vil hjælpe dig med at spare på dit barns kommende uddannelse, tilbyder de forskellige fordele, og man kan passe dine behov langt bedre end den anden. Få fakta om Coverdell og 529 College Savings Plans og træffe en velinformeret beslutning for din familie.
Da både 529 planer og Coverdell planer er designet til uddannelse, og begge tilbyder skattebesparelser, hvorfor betyder det noget, hvilken du vælger? Forskellene mellem de to har stor indflydelse på, hvor meget du kan spare og hvor du kan bruge pengene, så det er vigtigt at lære den rigtige plan for dig at lære, hvordan de adskiller sig.
Mød 529 Planen
En 529 plan er designet specielt til besparelser på college.
På mange måder fungerer det som en pensionskonto, der tilbyder skattefri vækst og skattefri tilbagekøb, når det er tid til at betale for dit barns uddannelse. Hvis de penge, du trækker tilbage, er for uddannelsesudgifter, er der ingen uventede gebyrer eller sanktioner at håndtere. For de fleste familier er dette det mest fleksible og overkommelige køretøj til deres besparelser.
Mød Coverdell
Ligesom 529-planen er en Coverdell designet til uddannelsesudgifter og tilbyder skattefordele. Det beløb, du kan spare hvert år, er dog begrænset, og denne plan er muligvis ikke fleksibel nok til at imødekomme dine behov. Under særlige omstændigheder er et Coverdell imidlertid et fremragende besparelsesværktøj; At lære om dette opsparingsbil sikrer, at du dækker alle dine baser, når du undersøger dine muligheder for at spare på college.
Hvor meget vil du bidrage?
De årlige bidragsgrænser er forskellige for Coverdell og 529-planen. Coverdell har en årlig cap på bidrag; Du kan kun investere $ 2.000 om året i din plan. Det kan virke som en masse nu, men hvis din indkomst går op over tid, og som college nærmer sig, når du grænsen meget hurtigt.
En 529 plan har også bidragsgrænser, men de er langt højere. Gaver på $ 14.000 om året er tilladt, selvom beløb over denne grænse kunne være genstand for en gaveskat. Der er også en grænse for planens samlede værdi, men det er normalt over $ 300.000, afhængigt af den specifikke 529 plan.
Hvor vil du bruge pengene?
Dine 529 planbesparelser kan bruges til gymnasier og universiteter til kvalificerende uddannelsesudgifter, der omfatter undervisning og andre relaterede omkostninger, fra leje (i mange tilfælde) til nødvendige bøger og forsyninger.
En Coverdell-plan kan bruges til K-12 eller højere uddannelse. Hvis dit barn deltager i en privat elementær, mellem- eller gymnasium, så har denne plan nogle fordele for dig, mens de er i førskolens år.
Andre begrænsninger
En 529 plan kan bruges til dit første barn - og derefter til den næste i køen som de går til college. Denne fleksibilitet forhindrer dig i at spare "for meget" eller ikke at kunne bruge alle dine besparelser. Da du, forælder, ejer planen, er der ingen aldersbegrænsninger.
For en Coverdell skal alle besparelser til et bestemt barn udføres af barnets 18 års fødselsdag, selvom de stadig er i gymnasiet på det tidspunkt. Der er også strenge (og skiftende) indkomstretningslinjer for at kvalificere sig for at spare ved hjælp af dette køretøj.
Kan andre bidrage?
Dine venner og familie vil gerne se dit barn lykkes, og nogle er simpelthen trætte af at købe plastiklegetøj, som børn vil vokse ud, eller det vil blive forældet om blot nogle få korte måneder.
Brug af en service som CollegeBacker giver disse vigtige mennesker en chance for at bidrage på en meningsfuld måde hver fødselsdag eller ferie.
529 planer at støtte og endog opmuntre gaver fra venner og familie; Gaver under 13.000 dollars er fritaget for gaveskat, så dine besparelser kan vokse endnu hurtigere. Coverdell-begrænsningerne gør det ikke egnet til at få andre involveret, så du kan ikke nemt acceptere gaver eller tillade andre at bidrage til dit barns uddannelse.
Skattefordele og overvejelser
Både 529-planen og Coverdell tilbyder skattefordele for dine besparelser; disse besparelser er ens og baseret på dine overordnede økonomiske udsigter. De mere betydelige forskelle mellem de to planer er vigtigere for beslutningsprocessen end skatter.
Udbetalinger og Sanktioner
Din 529-planleder kan altid trækkes tilbage uden straf, og de interesserede optjening kan bruges straffri, forudsat at du bruger pengene på kvalificerede uddannelsesbesparelser. Hvis du trækker tilbage for ikke-kvalificerede udgifter, er der en 10 procent straf på væksten. Du kan komme rundt ved at trække strategisk tilbage , men det er vigtigt at vide, før du beslutter dig.
Du kan trække dine Coverdell-midler til skole - enten kollegium eller privat skole uden straf. Det skal bruges til barnet, der er udpeget som modtager, selvom og skal opfylde retningslinjerne for kvalifikationsudgifter.
Gebyrer og omkostninger ved brug af hver plan
Begge 529 planer og Coverdell planer har gebyrer; Disse gebyrer varierer afhængigt af den plan du vælger. Se gebyrer for en bestemt plan, du overvejer, inden du beslutter dig.
Bundlinjen
Mens både 529 planer og Coverdell-planer har samme mål for at spare på uddannelse - begrænser bidragene til Coverdell det til en ubehagelig mulighed for mange familier. Vælg Coverdell, hvis du skal gemme til privat skole eller i bestemte situationer, men 529 er langt mere fleksibel og giver mulighed for gavegivende, hvilket gør det til en ideel mulighed for de fleste familier.