Høje risici og store tab venter de fleste investorer
Desværre, som med alle ting i livet, er sandheden ikke helt så enkel. Faktisk viser det sig ofte at være lige det modsatte, da penny stocks kan udrydde dine besparelser i blinke af øjet.
Hvordan er det muligt? Fra store ask / bud spreads til illikviditet, der kan gøre det vanskeligt at komme ind eller ud af en position, er penny-aktier fyldt med farer, som selv de mest erfarne investorer undgår. Denne oversigt er skrevet for at hjælpe dig med at forstå nogle af de største risici. I det mindste bør du gå væk med en forståelse for at købe disse værdipapirer har mere til fælles med at spille spilleautomater i Las Vegas end et disciplineret investeringsprogram. I gennemsnit taber du betydelige mængder penge, der vil sætte dig tilbage på din rejse for at skabe passiv indkomst, så du kan leve af de penge, der genereres af din portefølje.
Hvad Penny Lagre er
Udtrykket "penny stock" bruges til at beskrive aktier i et firma, der handler for meget lave beløb - typisk mellem $ 0,01 og $ 2,00 eller deromkring, selvom der ikke findes specifikke hårde og hurtige regler.
Nogle institutioner anser penny stocks noget, der handler for mindre end $ 5,00 pr. Aktie. Disse virksomheder har ofte, men ikke altid, meget små markedsværdier , lidt til intet overskud og minimal drift. De handler næsten altid på de lyserøde ark eller over-the-counter-markederne, fordi ingen respektabel børs vil give dem mulighed for at blive noteret.
Under sjældne omstændigheder kan tidligere blue chip giants falde fra deres høje højder og blive penny stocks . Sidste gang det skete i vid udstrækning, var der i den store recession i 2008-2009, hvor mange pengeinstitutter og investeringsbanker gik i stykker efter at være overleveret. De, der ikke gik i konkurs, men som stadig ønskede at bevare et vist aspekt af respektabilitet, blev tvunget til at gennemgå reverse stock splits for at holde deres aktiekurser over penny stock thresholds.
Hvorfor folk er draget til at investere i Penny Stocks
Årsagen til, at de fleste mennesker synes at være tiltrukket af at investere i penny stocks, er fordi disse virksomheder svinger vildt i meget korte perioder. I en enkelt uge kan aktier gå fra $ 0,25 til $ 1,50. Den naive investor mener, "Wow! Hvis jeg havde lagt $ 10.000 i det, ville jeg have kunnet gøre det til $ 60.000 næsten øjeblikkeligt!" Det er en illusion, gør ikke fejl ved det.
I modsætning til kæmpe blue chip-aktier, der nyder dyb likviditet, kan nogle af disse virksomheder måske ikke have købere eller sælgere for dage ad gangen. Hvis du skulle bygge en position på $ 0,25, så gå til at sælge den til $ 1,50, når denne pris dukkede op på din mæglervirksomhed , er der muligvis ingen købere!
Du kunne lægge en salgsordre, og det ville bare sidde der dag efter dag, gør ingenting. For at illustrere dette punkt har jeg tilfældigt valgt en penny lager til brug som et virkelige eksempel. Af hensyn til at beskytte den uvidende redigerer jeg navnet og ticker-symbolet på dette firma. Her er de relevante data:
- Nuværende markedspris: $ 0,18 pr. Aktie
- Bud: Ikke tilgængelig
- Spørg: Ikke tilgængelig
- Dagens interval: $ 0,15 - $ 0,18 pr. Aktie
- 52 ugers rækkevidde: $ 0,04 - $ 0,22 per aktie
- Gennemsnitlig mængde (3 måneder): 5.989 aktier pr. Dag
- Markedsværdi: 1,5 millioner dollars
Hvis du købte aktierne til $ 0,15 i formiddag, så prøvede at sælge dem til $ 0,18 i eftermiddag, kunne du nok ikke have gjort det. Den faktiske værdi af det samlede antal aktier handler hænder hver dag varierer i gennemsnit fra $ 239,56 til $ 1,317,58. Hvis du dukkede op med $ 5.000 eller $ 10.000, kunne du ikke få din ordreudfyldt uden at tilbyde en pris væsentligt over det nuværende marked, fordi der ikke er så mange sælgere derude, der venter på at dumpe deres lager.
Du skal måske indsætte en ordre på $ 0,20 eller $ 0,25 for at tiltrække deres opmærksomhed.
Det modsatte er sandt, hvis du var sælger. Hvis du havde opbygget en position på $ 10.000, skulle du skulle bruge mange, mange dage at sælge en lille smule ad gangen, medmindre du ønskede at køre prisen betydeligt. Ellers kan du sætte hele blokken på markedet til en meget lavere pris - sige, slip det til $ 0,12 pr. Aktie - og håber, at nogen trådte ind og købte den fra dig.
Dertil kommer, at hvis du med vilje forsøger at påvirke aktiekursen ved at placere ordrer på en misbrugt måde, vil du meget hurtigt blive fanget af Securities and Exchange Commission og stå over for store bøder, der mere end opvejer eventuelle potentielle gevinster, du måske kan lide ud af processen, og hvis du har begået en særlig særligt synd, kan du endda gå i fængsel eller blive forbudt at arbejde i værdipapirindustrien resten af dit liv!
Der er simpelthen ingen grund til at handle Penny Stocks
Situationens virkelighed er, at der ikke er nogen intelligent grund til, at en investor har brug for at handle penny stocks eller holde dem i nogen form for portefølje. Risiciene er simpelthen for store til at kompensere for eventuelle opfattede fordele. Selvom det kan virke kedeligt, er en diversificeret, lavprisindeks et overordnet valg for mange nye investorer. I næsten alle rullende 25 års perioder med reinvesteret udbytte har en sådan investeringsfilosofi produceret nominelle afkast før skat på næsten nøjagtigt 10% om året, hvilket medfører store stigninger i realt velhavende over tid.
Balancen giver ikke skat, investering eller finansielle tjenesteydelser og rådgivning. Oplysningerne præsenteres uden hensyntagen til investeringsmålene, risikotolerancen eller økonomiske forhold for en bestemt investor og kan muligvis ikke være egnet for alle investorer. Tidligere resultater er ikke vejledende for fremtidige resultater. Investering indebærer risiko inklusive eventuelt tab af hovedstol.