Markedsvolatilitet
Som det sker fra tid til anden, tørres aktiemarkederne (fx læs om Black Monday ). Nybegyndere kan forvente, at markederne stiger for evigt, men det er ikke virkelighed. For dit økonomiske velbefindende er det obligatorisk, at du og alle handlende og investorer ved, hvordan man kan fungere, når aktiemarkedet har et sind for sig selv.
Den første regel skal udarbejdes. Dette opnås ved at have en skriftlig investeringsplan, der beskriver det store billede. Tre populære planer er:
- Køb og hold . Bliv 100% investeret til enhver tid. Når det bliver tid til at føje penge til din investeringsportefølje (månedligt, kvartalsvis eller årligt) gør det uden at fejle.
- Fordele aktiver til mere end én type investering. Et stigende aktiemarked vil resultere i, at du har en relativt stor del af dine aktiver på lager. Det er den rette tid til at sælge nogle aktier og genbalancere din portefølje ved at investere provenuet i andre investeringsklasser. (For de fleste betyder det obligationer, men andre valg er til rådighed for den sofistikerede investor. Advarsel: Mangfoldiggør ikke til aktivklasser, som du ikke forstår.) BEMÆRK: Dette er når grådige investorer glemmer, at aktivfordeling er navnet på spil og nægte at sælge aktier efter en betydelig stigning.
Faldende markeder betyder, at aktier repræsenterer en mindre del af dine samlede aktiver, og det er tidspunktet for investorer at sælge andre aktiver og tildele provenuet til aktier. BEMÆRK: Dette er, når frygtelige investorer glemmer, at aktivfordeling er navnet på spillet og nægter at købe aktier efter et væsentligt fald.
Grådighed og frygt kan dræbe en investeringsportefølje. Undgå disse følelsesmæssige beslutninger ved at følge en sund aktivallokeringsplan.
- Tid markedet . Køb flere aktier, når du tror, at markedet er ved at blive højere. Sælg noget lager, når du tror, at markedet er på vej nedre. På trods af en overflod af beviser for, at langt størstedelen af de enkelte investorer ikke kan overgå indeksfondene, spilder mange tid og penge for at gøre det.
Assetallokeringen er den mest sofistikerede af disse planer og har vist sig at fungere bedst på længere sigt.
Denne plan er imidlertid ikke for alle. Hvis du ikke forstår andre kategorier, er det ikke en god ide at investere dine penge i noget, der er fremmed for dig.
At tjene ekstra penge ved timing markedet er virkelig meget svært. Et stort problem med markedstidsstrategier er, at de er baseret på følelsesmæssige, snarere end logiske beslutninger. Et par dages lavere aktiekurser overbeviser for mange mennesker til at dumpe deres aktier. På samme måde overbeviser nogle få dage med højere priser de samme mennesker til at hoppe tilbage til markedet.
Mæglere elsker den kommissionsgenererende adfærd, men det er et pengeforløbende forslag til investorer.
Jeg er ikke fan af simple buy and hold-metoder, men de har fungeret godt i årtier. Når køb og hold kombineres med hyppig porteføljeanalyse (vil du virkelig fortsætte med at eje disse aktier i dag), er den meget effektiv.
Indstillinger kan bruges til at reducere risikoen. For eksempel:
OPTION Strategier
- Udskift lange lagerpositioner med in-the-money-opkald og derved begrænse tab til omkostningerne ved opkaldene - mens de stadig tjener store overskud, når markederne stiger.
- Skrivning dækkede opkald for at generere indkomst under kedelige markeder. Denne strategi producerer vindende handler oftere end køb og hold strategi, men det begrænser overskud - og det er et negativt for nogle investorer.
- Skriv pengesikrede sæt som en metode til akkumulering af aktier i faldende markeder.
Uanset dit investeringsvalg har den forsigtige investor en langsigtet plan og ikke panik, når markedet opfører sig uventet.