Overbidrende er ikke en vanskelig fejl at løse
Du er over grænsen
De fleste kan bidrage op til $ 5.500 om året til en Roth IRA-konto fra 2017.
Hvis du er 50 år eller ældre, kan du bidrage med et ekstra "indhente bidrag" på $ 1.000 for i alt $ 6.500.
Så lad os sige, at Sarah er 45 år gammel, og hun ser at den årlige grænse på $ 5.500 gælder for hende, fordi hun ikke er 50 år. Hun beslutter at bidrage med $ 550 hver måned i ti måneder fra marts til december, så hun ved årets udgang har maxed ud sine Roth IRA bidrag. Det lyder som en god plan, ikke?
Ikke nødvendigvis. Da hun arbejder på hendes skatteafkast næste efterår, opdager Sarah, at Roth IRA-bidrag også er begrænset på grundlag af indkomst - noget, hun ikke vidste om på det tidspunkt, hvor hun gjorde bidrag. Fra 2017 begynder en enkelt persons maksimale Roth IRA-grænse at falde, når den ændrede justerede bruttoindkomst når op til $ 118.000. Når modificeret justeret bruttoindtægt når op til $ 133.000, er det maksimale beløb, som en enkelt person kan bidrage til hendes Roth IRA, reduceret til nul.
Sarah havde bidraget til hendes Roth IRA baseret på hendes løn på $ 100.000, men efter bonusser og investeringsindtægter viser det sig, at hendes ændrede justerede bruttoindkomst er $ 125.000. Dette falder ind mellem udgangspunktet og slutpunktet for indkomstområdet, hvor Roth IRA-bidrag udfases og til sidst elimineres fuldstændigt.
Sarahs $ 5 500 bidrag var faktisk mere end hvad hun fik lov til at bidrage ud fra hendes indkomst. Så hvad kan hun gøre om de ekstra penge, hun har sat i Roth IRA?
Udtrække overskydende bidrag
En tilbagetrækning er fjernelse af aktiver fra en pensionskonto, så det tilbagebetalte beløb ikke tæller til en persons bidrag for det pågældende skatteår. Ifølge IRS:
"Med henblik på at fastlægge overskydende bidrag behandles ethvert bidrag, der trækkes på eller inden forfaldsdagen (inklusive udvidelser) til indgivelse af din afkast for året, som et beløb, der ikke er bidraget. Denne behandling gælder kun, hvis indbetalinger på bidragene er Indtjeningen betragtes som optjent og modtaget i året, hvor det overskydende bidrag blev foretaget. "
Så bidrag til en Roth IRA kan trækkes tilbage inden eller inden forfaldsdatoen for indgivelse af selvangivelsen, inklusive eventuelle udvidelser. Dette betyder, at du kan trække bidrag fra en Roth IRA på eller inden den 15. april for indgivelse af dit afkast for det foregående skatteår. Hvis du har bedt om en forlængelse af tid til at sende dit retur, kan du trække bidrag fra en Roth IRA op til den 15 oktober forlængede frist.
Udbetalinger behandles ikke som udlodninger . De er som en "fortrydelsesfunktion" på din computer. Det er som om bidraget aldrig blev lavet i første omgang.
Hvis summen af penge har tjent nogen renter eller udbytte, mens den sad i Roth IRA, skal du trække denne indkomst sammen med den underliggende revisor. Hvis du f.eks. Trækker $ 1000, og at tusind dollars har tjent $ 10 interesse, vil det samlede beløb for din tilbagekaldelse være $ 1.010-dit oprindelige bidrag plus indtjeningen på dette beløb.
Din IRA-planadministrator ved, hvordan man håndterer denne situation, fordi det sker ofte nok. Prøv at ringe først for at finde ud af, om planen kan hjælpe dig med at løse problemet via telefonen. Administratoren kan bede dig om at indsende din anmodning skriftligt.
Når du allerede har arkiveret dit skatteafkast
Der er en speciel regel, der giver dig mulighed for at trække bidrag indtil 15. oktober, selvom du ikke har arkiveret en udvidelse.
For eksempel indgav du din personlige selvangivelse senest eller inden april-fristen, og du anmodede ikke om en udvidelse. Efter arkivering indser du, at du har bidraget for mange penge til din Roth IRA. Du kan trække nogle eller alle dine Roth IRA-bidrag op til seks måneder efter den oprindelige forfaldsdato for afkastet, hvilket vil være 15. oktober for de fleste.
Derefter skal du, efter at du har trukket midlerne fra din Roth IRA, indlæse en ændret føderal selvangivelse. Du skal muligvis også ændre din statslige selvangivelse.
Flyt Roth Bidrag til det følgende Skatteår
Hvad hvis du vil beholde dine midler investeret i Roth IRA? IRS'en giver dig mulighed for at anvende eventuelle bidrag, der er over grænsen mod det følgende år. Lad os sige, at Robert skal trække $ 1000 af hans Roth IRA-bidrag, fordi han er over grænsen baseret på hans indkomst. Han kan samtidig trække $ 1.000 fra sine bidrag for skatteåret 2017 og bidrage med samme $ 1.000 for skatteår 2018. Tilbagekaldelsen og re-bidraget er kombineret til en handling, hvor du blot instruerer din IRA-planadministrator om at du anvender et bestemt bidrag til det næste skatteår. IRS siger:
"Hvis bidrag til din Roth IRA i et år var mere end grænsen, kan du anvende det overskydende bidrag i et år til et senere år, hvis bidragene for det senere år er mindre end det maksimale tilladte for det pågældende år."
Flyt pengene til en traditionel IRA
Dette er omtalt som omklassificering af et IRA-bidrag. Du ændrer karakteren af bidraget fra et Roth-bidrag til et traditionelt IRA- bidrag. Du kan omklassificere IRA-bidrag frem til forfaldsdatoen for din selvangivelse, inklusive udvidelser. Det betyder, at så længe du får en udvidelse, kan du foretage en omkarakterisering frem til 15. oktober. Ifølge IRS:
"Du kan muligvis behandle et bidrag til en type IRA, som er blevet foretaget til en anden type IRA. Dette kaldes omklassificering af bidraget.
"For at karakterisere et bidrag skal du generelt have det bidrag, der overføres fra den første IRA (den til hvilken den blev foretaget) til den anden IRA i en trustee-to-trustee-overførsel. Hvis overførslen sker på forfaldsdatoen (inklusive udvidelser) til din selvangivelse for det skatteår, hvor bidraget blev foretaget, kan du vælge at behandle bidraget som oprindeligt blevet foretaget til den anden IRA i stedet for til den første IRA. Hvis du igen karakteriserer dit bidrag, Du skal gøre alle tre af følgende.
- "Inkluder i overførslen enhver nettoindkomst, der kan tildeles til bidraget. Hvis der var tab, skal den nettoindkomst, du skal overføre, være et negativt beløb.
- Rapportér recharacterization på din selvangivelse for det år, hvor bidraget blev foretaget.
- Behandle bidraget som blevet foretaget til den anden IRA på den dato, hvor den faktisk blev foretaget til den første IRA. "
IRS staver de særlige regler, der dækker specifikke situationer i afsnittet recharacterizations i publikation 590-A.
Gør Ingen af ovenstående
Der er en særlig skat bare for denne situation, en punktafgift på 6 procent. Punktafgiften gælder for størrelsen af dit bidrag, der overstiger din grænse for året. Det er beregnet og rapporteret på Form 5329 .
Du tror måske, at 6 procent ikke lyder for dårligt. Hvis midlerne kan vokse hurtigere end det over tid, må du måske bare forlade pengene parkeret i Roth IRA. Du har ret, at en 6-procentig "fin" måske ikke er for dårlig, hvis det bare er en engangsskat. Men det er ikke en engangsskat.
Den 6 procent punktafgift sparker i hvert år "så længe de overskydende bidrag forbliver i IRA", ifølge en offentlig tjeneste meddelelse til pressen af IRS.
Her er et eksempel på, hvordan dette ville fungere. Sig Alicia bidraget med $ 5.500 til hendes Roth IRA, men hendes faktiske maksimumsgrænse var $ 2.200. Alicia bidrog med $ 3.300 til sin Roth IRA, end hun fik lov til at bidrage med. Hun korrigerede ikke det overskydende bidrag senest den 15. oktober. Nu skyldes Alicia en 6 procent punktafgift på hendes overskydende bidrag, eller 198 dollar.
Hun opdager fejlen det følgende forår, når hun arbejder på hendes skatter. Hun er berettiget til at bidrage med $ 2.200 til hendes Roth IRA for dette nye år, og beslutter ikke at foretage yderligere Roth bidrag. I denne situation overføres $ 2.200 af hendes $ 3.300 overskydende bidrag og absorberes i det nye år. Hendes nye overskydende beløb falder til $ 1.100 med en tilsvarende punktafgift på $ 66.
Lad os nu antage, at det samme scenario gentager sig igen det næste år. Alicias resterende $ 1.100 overskydende bidrag bliver absorberet af forskellen mellem, hvor mange nye penge hun bidrager til hendes Roth IRA og hendes faktiske Roth IRA-bidragsgrænse for det pågældende år.
I dette scenario betaler Alicia $ 264 i punktafgift over to år. Det overskydende bidrag er korrigeret ved ikke at bidrage med nye besparelser til hendes Roth IRA. I det tredje år er det overskydende bidrag blevet fastsat og ingen yderligere punktafgift skal betales til IRS.