"Mange mennesker tror virkelig, at de penge, de tager hjem, er deres, men det er ikke helt sikkert, før du ser din 2018-retur næste år," forklarer Ed Slott, CPA og pensionskatekspert og grundlægger af IRAHelp .com.
"Jeg fortæller alle det samme: Tæl ikke dine kyllinger."
Vindere og tabere
På papiret medførte de nye tilbageholdelsestabeller, der blev indført ved lov om skattelettelser og arbejdspladser, en samlet nedsættelse af skatten for mange personer. Skattebeslag blev komprimeret, og standardfradrag for en enkeltfiler gik fra $ 6.350 til $ 12.000. Det lyder godt, ikke?
Problemet er, at de nye tilbageholdelsestabeller ikke afspejler fjernelsen af visse fradrag, som mange mennesker var kommet for at afhænge af. For eksempel vil i 2018 den personlige fritagelse - som reducerede en persons skattepligtige indkomst med 4.050 USD - ikke længere blive tilladt som fradrag. Ej heller vil renterne på egenkapitallån , medmindre lånet specifikt bliver brugt til at forbedre hjemmet. Derudover er fradraget for statslige og lokale salgs-, indkomst- og ejendomsskatter blevet begrænset til $ 10.000, og det faste personlige fradrag for børn er heller ikke længere tilgængeligt i sin tidligere form.
"Hvad der sker nu er en unik ting, der ikke er sket før," siger Slott. "IRS kunne kun oprette et sæt tilbageholdende tabeller for alle, så en person, der er single og pensioneret i Florida, bruger de samme tabeller som en, der er gift med seks børn i New York. Det kommer bare ikke til at fungere for alle. "
Så hvor vil du stable?
Du kan være en taber, hvis ...
Du bor i en stat med høje ejendomsskatter. For indbyggere i New Jersey, Illinois, New Hampshire, Californien, New York og Connecticut er den $ 10.000 cap på statslige og lokale salgs-, indkomst- og ejendomsskatter særligt problematisk. I New Jersey, der har en 2,4 procent ejendomsskat, ville et hjem på $ 500.000 have en årlig regning på $ 12.000, mens et hjem på $ 2 millioner ville blive ramt med en $ 48.000 bill. Du kan ikke fratrække alt det mere.
Du er enlig forælder. I stedet for den personlige fritagelse på 4,450 dollar pr. Barn, vil en tilbagebetalingskredit på $ 2.000 pr. Barn blive den nye standard i 2018. Generelt er der kredit, der reducerer din samlede skatteregning i stedet for at reducere mængden af din skattepligtige indkomst, . Men igen er der et loft: Krediten er ikke tilgængelig for personer med en indkomst på over 240.000 dollars eller ægtefæller med en indkomst på over 440.000 dollars. Mens nogle skatteydere kan komme ud med krediten, kan enlige forældre have gjort det bedre med fradraget.
Du er selvstændig. For kvartalsvise filers kan de nye regler være særligt hårde, da IRS vil pålægge underbetaling. "Der er ingen" Åh, jeg troede den nye lov skulle blive bedre "fritagelse", siger Slott.
"Hvis du kommer op kort, vil du blive ramt af en straf." Hvis du forsøger at estimere dine kvartalsskatter i 2018, kan du undgå en straf ved at basere dine betalinger på 2017's faktiske tal. Men hvis du ved, at din indtægt i 2018 bliver højere, skal du sætte nogle ekstra penge til side, rådgiver Slott.
Du hævder ikke-refunderbare arbejdsudgifter eller investeringsforvaltningsgebyrer. Begge disse fradrag er væk for det næste arkiveringsår.
Hvis nogen af disse situationer beskriver dig, skal du ikke blive for knyttet til alle de ekstra penge i dine lønsedler. Faktisk kan det være værd at sætte nogle af disse indtægter til side, hvis disse nye fradragsregler ændrer din sædvanlige refusion i et voldsom skatteregning.
Skatteforslaget skabte vindere, også
På den anden side vil mange skattepligtige blive ved med at holde fast ved deres øgede indtjening og kan endda være ind for en større tilbagebetaling end normalt.
Hvis du falder ind i følgende kategorier, har du nok ikke noget at bekymre dig om kommende skatte sæson.
Du er senior uden mange fradrag. Hvis du ikke har afhængige børn, har betalt dit pant (eller boliglån) eller pensioneret til en stat med lavere ejendomsskatter, har du held og lykke. Det nye standardfradrag på $ 12.000 for singler og $ 24.000 for ægtefæller, der indgiver fælles, vil sandsynligvis gavne dig. "[Disse] mennesker vil være i stand til at beholde de ekstra penge, de ser, og kan få noget tilbage som tilbagebetaling," fortæller Slott.
Du er en virksomhedsejer. En ny bestemmelse for 2018 tillader generelt fradrag af 20 procent af en virksomheds gennemløbsindtægt, der er underlagt visse indkomst-, løn- og ejendomsbegrænsninger. Effekten af dette, forklarer David McKelvey, CPA og partner hos Friedman LLP, er, at den højeste skatteprocent på 37 procent i 2018 sænkes effektivt til 29,6 procent. "Enhver virksomhedsejer af en LLC, S-Corp eller eneboliger kan potentielt tage denne 20% fradrag på deres erhvervsindkomst for at reducere deres skattepligtige indkomst," siger McKelvey. "Det vil virkelig være en velsignelse for mange mennesker og åbner døren for mange planlægningsmuligheder."
Uanset hvor du tror du står, skal beskeden for dette år være konservativ, slott advarer. "Brug ikke de ekstra penge. Du kan skylde alt tilbage og derefter nogle. Det er meget bedre at få en check tilbage til $ 5, end den skal skylde $ 1000, "siger han.
Med Kathryn Tuggle