Skal du købe en Total Stock Market Index Fund eller en S & P 500 Index Fund?
Der er også nogle fejl at undgå i det samlede aktiemarkedsindeks vs S & P 500 indeksdebatten.
Det er klogt at sammenligne og kontrastere ligheder og forskelle før investeringen.
Det samlede aktiemarked er ikke 'Total' Diversificering
Hvor investorer kan blive forvirrede og / eller lave fejl, er at mange samlede aktiemarkedsindeksfonde bruger Wilshire 5000 Index eller Russell 3000 Index som benchmark eller, som Morningstar markerer det, "best fit index".
Beskrivelsen "total aktiemarkedsindeks" kan være vildledende. Både Wilshire 5000 Index og Russell 3000 Index dækker en bred vifte af lagre, men begge er enten hovedsagelig eller helt sammensat af store kapitaliseringslagre, hvilket gør dem til en høj korrelation ( R-kvadrat ) til S & P 500 Index .
I enklere vilkår investerer en total aktiemarkedsfond ikke rigtigt i det samlede aktiemarked i bogstavelig forstand. En bedre deskriptor ville være "bred storkapital aktieindeks." Mange investorer begår fejlen ved at købe en samlet aktiemarkedsfond, der tænker på, at de har en varieret blanding af store cap aktier, mid cap aktier og small cap aktier i en fond.
Det er ikke sandt.
Valg af et indeks til at opbygge en diversificeret portefølje
En investor kan bedre fange det samlede aktiemarked, forudsat at de ønsker at opbygge en diversificeret portefølje ved at købe fonde, der separat repræsenterer forskellige markedssegmenter. For eksempel kan en investor investere i 4 eller flere fonde, der hver repræsenterer forskellige fondskategorier , såsom storkapitalbeholdning, småkapitalbeholdning, udenlandsk aktie og fast indkomst (obligationer).
For storkapitalandelen vil en investor være klog til at bruge et ægte store cap-indeks, som et af de bedste S & P 500 Index-fonde, og bygge det sammen med andre fondstyper.
Sammenfattende fanger en samlet aktiemarkedsfond ikke det samlede aktiemarked; det fanger et flertal af storkapitalmarkedet med ekstremt lille repræsentation af andre segmenter, såsom mid cap og small cap-aktier. Derfor er den gennemsnitlige markedsdækning storkapital, hvorfor den udfører tilsvarende og S & P 500 indeksfond.
Ansvarsfraskrivelse: Oplysningerne på dette websted er kun til diskussionsformål og bør ikke fortolkes som investeringsrådgivning. Denne information repræsenterer under ingen omstændigheder en henstilling om køb eller salg af værdipapirer.