Forvent aktiemarkedsjusteringer hver 8. - 12 måneder.
Frekvens af markedskorrektioner
Aktiemarkedsjusteringer sker i gennemsnit omkring hver 8 til 12 måneder og varer i gennemsnit ca. 54 dage.
Ifølge Fidelity (fra maj 2010) Siden 1926 har der været 20 aktiemarkedskorrektioner på tyrmarkederne, hvilket betyder 20 gange, at markedet faldt 10%, men faldt ikke efterfølgende på bjørnemarkedet.
Sådan håndteres en aktiemarkedskorrektion
For det første modstå trangen til at "tide markedet." Selvom det er muligt at gøre nogle kortfristede penge, der handler op og ned på markedet, arbejder strategier som swing trading sjældent for at opbygge langsigtet rigdom.
De fleste mennesker taber penge ved at forsøge at flytte deres penge rundt for at deltage i ups og undgå nedture. Dette er en dokumenteret adfærd studeret af akademikere rundt om i verden. Studieretningen hedder adfærdsmæssig finansiering.
Data viser, at ikke kun de fleste mennesker mangler disciplinen til at holde fast i en vindende investing playbook i korrigerende markeder, de har tendens til at handle på de forkerte tidspunkter og forårsager endnu større tab.
Som professionel finansiel planlægger er vores opgave at opbygge porteføljer baseret på videnskab vs adfærdsmæssige forstyrrelser.
Når vi bygger en portefølje, forventer vi, at en ud af hver 4 kalenderkvartaler vil få et negativt afkast. Vi styrer størrelsen af de negative afkast ved at vælge en blanding af investeringer, der enten har større potentiale for upside mindre potentiale for højt afkast, og også mindre risiko-kaldet diversificering .
Hvis du vil investere i markedet, er det bedst at forstå, at aktiemarkedsjusteringer vil ske, og det er ofte bedst at bare ride dem ud. Modstå trang til at handle og drage fordel af dem. Følg den gamle Wall Street kliché - tag aldrig en faldende kniv.
Eksempel: 2018
I løbet af de sidste 5 år i 2018 er Dow Jones Industrial Average næsten fordoblet uden nogen meningsfuld tilbagekaldelse. For hvert af disse år har et betydeligt antal analytikere krævet en korrektion eller endog en recession. Disse forudsigelser har fået investorer til at trække sig ud af markedet for tidligt og miste de imponerende gevinster, de kunne have set, hvis de ikke forsøgte at forudsige med det uundgåelige ville komme. Dette gælder både individuelle investorer og fagfolk.
Sådan styrer du størrelsen af markedskorrektioner, du oplever
Du kan styre størrelsen af de markedskorrektioner, du måtte opleve, ved omhyggeligt at vælge blandingen af de investeringer, du ejer.
For det første forstå investeringsrisikoeniveauet i forbindelse med en investering. For eksempel i en investering med det jeg kalder en Level 5 risiko (høj risiko) er der potentialet, at du vil miste alle dine penge. Med en risiko på niveau 4 kan du opleve en dråbe på 30-50 procent, men du vil ikke miste alt.
Det er en stor forskel i risiko.
Du kan se en række grafer, som illustrerer risikoen i forskellige typer af investeringer i, der tager på investeringsrisiko, leverer højere afkast .
For det andet forstår, hvordan man blander disse forskellige typer investeringer for at reducere risikoen for din portefølje som helhed. Dette er en proces kaldet asset allocation.
Det er vigtigt at reducere din eksponering for betydelige markedskorrektioner, som du nærmer dig pensionering. Og når du har pensioneret, skal du strukturere dine investeringer, så når markedskorrektioner opstår, er du ikke nødt til at sælge markedsrelaterede investeringer. I stedet bruger du den sikrere del af din portefølje til at understøtte udgiftsbehov i disse tider.
For det tredje , forstå risikoen for afkastet af investeringen. Potentialet for højere afkast kommer altid med yderligere risiko.
Jo højere og hurtigere kursen på aktiemarkedet stiger, desto mindre er potentialet for fremtidigt højt afkast. Lige efter en aktiemarkedskorrektion eller et bæremarked er potentialet for fremtidigt højt afkast på markedet større.
I 2017 blev kryptocurrency dille. Det havde et afkast på mere end 1.000 procent i året, og detailinvestorer krypterede for at komme ind, mens professionelle erhvervsdrivende blev væk. Hvorfor? Fordi fagfolkene ved, at når noget går så meget op, vil det til sidst få en alvorlig korrektion.
Den sidste ting at vide - hvis du ikke vil have potentialet til at opleve en markedskorrektion, er det nok bedst at undgå at investere i markedet alt sammen. I stedet holde fast i sikre investeringer. Men sikre investeringer har det, vi kalder mulighed for omkostninger - du savner muligheden for at sætte dig op for det fremtidige liv, du forestiller dig selv og din familie. Nøglen er at finde en god balance.