Hvordan tjene penge ved at investere i obligationer
# 1: Saml renteindtægter
Når du køber en obligation, låner du penge til udstederen. Nogle gange er obligationsudstederen et selskab ( corporate bonds ), andre gange en regering eller en kommune (suveræne eller kommunale obligationer).
Renten eller kuponrenten bestemmes af det generelle renteniveau på tidspunktet, obligationernes løbetid og kreditvurderingen af udstederen. Hvis du køber en $ 1.000.000-obligation fra Coca-Cola, når den udstedes, og kuponrenten er 7%, skal du indsamle 70.000 dollars om året i renteindtægter . Hvis løbetiden er 30 år i fremtiden, modtager du din oprindelige investering på $ 1.000.000 tilbage 30 år fra datoen for obligationen udstedes. Dette kan være en god ting for dig, fordi du får penge til at leve på og betale dine regninger, og meget for Coke, fordi de kan bruge pengene til at bygge nye faciliteter, udvide deres produktlinje, købe flasker eller møde andre har brug for.
# 2: Generer kapitalgevinster
Mange obligationer holdes ikke til løbetid. Investorer har brug for penge tilbage før deres obligationer modnes, så de sælger dem gennem en mægler . Når det sker, kan du måske tjene en kapitalgevinst eller opleve et kapitaltab afhængigt af, hvad der er sket med kreditkvaliteten af udstederen (f.eks. Hvis det selskab, der solgte dig din obligation, er gået fra at være utroligt sundt på randen af en konkurs arkivering, vil du kun få pennies på dollaren, fordi andre obligationsinvestorer ikke vil være villige til at tage chancen, medmindre de får en høj afkast ).
Ligeledes, hvis renten er steget, vil din obligation have tabt værdi, fordi investorer vil kræve, at du giver dem et højere afkast end kuponrenten. Det vil sige, hvis du køber din Coke-obligation, der giver 7%, og pludselig svarer obligationer med 10%, skal du sænke prisen, indtil din obligation også giver 10%.
Ellers, hvorfor ville nogen købe det, da de bare kunne købe en nyligt udstedt obligation til et højere udbytte? På den anden side, hvis obligationsrenterne faldt, kunne du sælge dit obligation til en højere pris og tjene penge på gevinster. For at forstå forholdet mellem at tjene penge i obligationer og rentesatser, læs om et koncept kendt som obligationens varighed .
Mere om investering i obligationer
Hvis du er interesseret i at tilføre rentebærende værdipapirer til dit liv, her er nogle flere oplysninger, der hjælper dig med at forstå landets leje.
- Hvad er en obligation? Få den grundlæggende definition af en obligation, et overblik over, hvor visse obligationsbetingelser (såsom kupon ) stammer fra, og opdag en liste over forskellige typer obligationer, du måske overvejer at eje.
- Investering i obligationer 101 En slags fortællingsnav, der tager dig gennem snesevis af artikler, jeg har skrevet i forbindelse med obligationer og obligationsinvesteringer. Dette er en fantastisk måde at lære, hvis du vil have et overblik, som om vi sad på tværs af hinanden kaffe. Hvert link vil føre dig til en mere tilbundsgående artikel om det pågældende obligationsemne.
- Hvor meget af min portefølje skal jeg investere i obligationer? At få asset allocation af obligationer rigtigt er en big deal. Tænk på det omhyggeligt.
- Investering i virksomhedsobligationer Find ud af, hvad der gør virksomhedsobligationer anderledes end andre obligationer, og hvorfor de passer til bestemte typer investorer.
- Investering i skattefrie kommunale obligationer En af de mest populære investeringer i USA, kan en velvalgt skattefri kommunal obligation give renteindtægter, der er fri for føderale, statslige og lokale indkomstskatter. Lad mig lære dig de to forskellige typer af kommunale obligationer og hvordan man beregner skattepligtigt ækvivalent udbytte for at sammenligne kommunale obligationsrenter til andre ikke-skattefrie obligationsrenter for at se, hvad der kan være bedre for dig.
- Investering i spareobligationer Dette er et centralt knudepunkt, der knytter sig til mange artikler om amerikanske sparekasser, herunder til sub-hubs på Series EE-besparelser og serie I-besparelser .
- Farerne ved at investere i uønskede obligationer Det kan synes, at link junkobligationer er en god måde at tjene penge på at investere i obligationer, men du ville tage fejl. På trods af deres forførende udbytte slutter de næsten altid i tragedie for individuelle investorer, der ikke ved, hvad de laver. Læs i stedet " Hvordan investeringsgrader kan hjælpe dig med at undgå kreditforløb ", og hvis du føler dig særligt konservativ, skal du kigge på Triple A rated bonds .
- Farerne ved investering i udenlandske obligationer Hvis du ikke ved, hvad du laver, eller hvis du ikke arbejder med et respekteret kapitalforvaltningsselskab, der opererer inden for din definerede risikotolerance, skal du køre! Disse er ikke for dig mellem de utallige risici, de udgør, lige fra politisk risiko til valutarisiko.
- Hvordan Bond Spreads kan koste dig mange penge Vær opmærksom på obligationsspread når du køber eller sælger enhver form for obligation, der kan handles. Gabet mellem købsprisen og forespørgselsprisen kan være betydelig.