Kapitalgevinster du ikke bad om
Ingen investor angiver at betale mere skatter end nødvendigt ved valg af investeringsforeninger. Men kapitalgevinster fordelinger kan fange dig væk, hvis du ikke er bekendt med, hvad de er, og hvordan de virker.
Uddann dig selv nu om kapitalgevinster fordelinger og være en bedre investor.
Hvordan Mutual Fund Capital Gains Distributions forekommer
Hvert år, generelt i de sidste par måneder af året, står aktionærernes aktionærer over for muligheden for at modtage kapitalgevinster fordelinger fra deres fonde. Men disse er ikke gevinster af den gode slags.
Disse kapitalgevinster udbetales som følge af de administrerende salgsaktier af en eller flere af fondens beholdninger i skatteåret. Hvis fondslederen beslutter at sælge en aktie på grund af det ændrede udsigter, eller selvom fonden simpelthen skal hæve kontant til indløsning af aktionærer (hvis en aktionær sælger aktier i fonden), hvis aktiebeholdningen er højere end tidspunktet for køb af fonden det skal fonden distribuere mindst 95% af gevinsterne til aktionærerne.
Kapitalgevinsternes fordeling er skattepligtig for fondens aktionærer, medmindre fonden ejes i en udskudt konto (IRA, 401k mv.).
Lad os f.eks. Sige, at XYZ Mutual Fund købte 100.000 aktier i en aktie for 20 år siden for 1 dollar.
Fonden sælger 100.000 aktier i dag for 50 dollar, hvilket resulterer i en langsigtet kapitalgevinst på 49 dollar pr. Aktie. Fonden skal uddele gevinsterne til nuværende aktionærer, og aktionærerne skal indberette gevinsten på deres personlige selvangivelse .
Hvad er den økonomiske værdi af kapitalgevinstfordelingen?
Selv om det kan virke som positivt at modtage en kapitalgevinstfordeling, er der faktisk ingen positiv økonomisk værdi for fordelingen.
For eksempel se nærmere på XYZ Mutual Fund distributionen:
- Du ejer 1.000 aktier i XYZ Mutual Fund. Fonden har en indre værdi (NAV) på $ 10 pr. Aktie. Din investering i fonden svarer til $ 10.000.
- Den samlede værdi af din beholdning i fonden er $ 10.000 (1.000 aktier til $ 10 pr. Aktie), og du geninvesterer alle kapitalgevinster og udbytte.
- Fonden fordeler langsigtede kapitalgevinster som beskrevet i det foregående eksempel. Den langsigtede kapitalgevinst ved salg af aktier i det foregående eksempel er 10% af fondens samlede indre værdi eller 1 dollar pr. Aktie.
- Aktiehavere med rekord på optagelsesdagen modtager 1 dollar for hver aktie, de ejer, og Fondens NAV vil blive reduceret med 1 dollar på ex-dividend date .
- Som følge heraf modtager du $ 1.000, som automatisk geninvesteres i fonden.
- Forudsat ingen ændring i markedsværdien ejer du stadig $ 10.000 af fonden.
Hvordan? Fondens NAV blev reduceret til $ 9 ved kapitalgevinstfordelingen på $ 1, og du geninvesterede gevinsten for at give dig i alt 1.111.11 aktier ($ 1.000 geninvesteret i den nye NAV på $ 9 køber 111.11 aktier). Hvis du ikke geninvesterede gevinsten, ville du have 1.000 aktier på $ 9 og $ 1.000 kontant. Uanset hvad har du $ 10.000.
Som tidligere nævnt resulterer disse kapitalgevinster i et skatteregnskab, hvis du ejer fonde på en skattepligtig konto.
Pensionsplaner (IRA'er, 401ks osv.) Påvirkes ikke af kapitalgevinster. Husk, geninvesteringen af gevinsterne lægges til din prisgrundlag - reducerer din skattepligtige gevinst, når fonden til sidst sælges.
Hvis du ejer fonde på en skattepligtig konto, vil du måske gerne fokusere på lavomsætningsfonde, som indeks indeksfonde og skatteeffektive investeringsforeninger (selv nogle aktivt forvaltede fonde har lav omsætning ). Ellers bør du overveje at besøge dit fondsselskabs hjemmeside, der begynder i oktober hvert år for at afgøre, om og hvornår der vil være kapitalgevinster.
Hvis distributionerne forventes at være store, skal du afveje fordele og ulemper ved at eje fonden . Faktisk kan du sælge fonden for at undgå fordelingen. Hvis du sælger fonden for at undgå fordelingen, skal du være opmærksom på, at hvis du køber fonden tilbage inden for 30 dage (enten i din skattepligtige konto eller i din IRA), vil du løbe tør for IRS-salgsreglerne .