Hvad er et andet realkreditlån?
Et andet pant er et lån, der bruger dit hjem som sikkerhed, svarende til et lån, du måske har brugt til at købe dit hjem.
Lånet er kendt som et "andet" pant, fordi dit købslån typisk er det første lån, der er sikret ved en lien på dit hjem .
Andet realkreditlån tapper ind i egenkapitalen i dit hjem , hvilket er markedsværdien af dit hjem i forhold til eventuelle lånebalancer. Egenkapitalen kan stige eller falde, men ideelt set vokser den kun over tid. Egenkapitalen kan ændres på forskellige måder:
- Når du foretager månedlige betalinger på dit lån, reducerer du din lånebalance, hvilket øger din egenkapital.
- Hvis dit hjem får værdi på grund af et stærkt ejendomsmarked - eller forbedringer i hjemmet - øges din egenkapital.
- Du taber egenkapital, når dit hjem taber værdi, eller du låner mod dit hjem.
Anden realkreditlån kan komme i flere forskellige former.
Lump sum: Et standard andet pant er et engangs lån, der giver et engangsbeløb af penge, du kan bruge til hvad du vil. Med den slags lån, vil du tilbagebetale lånet gradvis over tid, ofte med faste månedlige betalinger.
Ved hver betaling betaler du en del af renteomkostningerne og en del af din lånebalance (denne proces hedder amortisering ).
Kreditkort: Det er også muligt at låne ved hjælp af en kreditlinje eller en pulje penge, du kan tegne fra. Med den slags lån er du aldrig forpligtet til at tage penge - men du har mulighed for at gøre det, hvis du vil.
Din långiver fastsætter en maksimal lånegrænse, og du kan fortsætte med at låne (flere gange), indtil du når den maksimale grænse. Som med et kreditkort kan du tilbagebetale og låne igen og igen.
Vurder valg: Afhængigt af hvilken type lån du bruger og dine præferencer, kan dit lån komme med en fast rente, der hjælper dig med at planlægge dine betalinger i de kommende år. Variabel rente lån er også tilgængelige og er normen for kreditlinjer.
Fordele ved anden realkreditlån
Lån beløb: Anden realkreditlån giver dig mulighed for at låne betydelige beløb. Fordi lånet er sikret af dit hjem (som normalt er værd at mange penge), har du adgang til mere end du kunne få uden at bruge dit hjem som sikkerhed. Hvor meget kan du låne? Det afhænger af din långiver, men du kan forvente at låne op til 80% af dit hjems værdi . Det maksimale ville tælle alle dine boliglån, herunder første og andet realkreditlån.
Renter: Andet realkreditlån har ofte lavere renter end andre typer af gæld. Igen hjælper sikringen af lånet med dit hjem, fordi det reducerer risikoen for din långiver. I modsætning til usikrede personlige lån som f.eks. Kreditkort, er andre realkreditrenter almindeligvis i de enkelte cifre.
Skattefordele (især før 2018): I nogle tilfælde får du et fradrag for renter betalt på et andet pant. Der er mange tekniske forhold at være opmærksomme på, så spørg din skatteforhandler, før du begynder at tage fradrag. For mere information, lære om rentegodtgørelsen . I skatteår efter 2017 eliminerer afgiftsloven og jobloven afdrag, medmindre du bruger pengene til "betydelige forbedringer" til et hjem.
Ulemper ved anden realkredit
Fordele kommer altid med afveje. Omkostninger og risici betyder, at disse lån skal bruges klogt.
Risiko for afskærmning: Et af de største problemer med et andet pant er, at du skal sætte dit hjem på linjen. Hvis du holder op med at foretage betalinger, vil din långiver kunne tage dit hjem gennem afskærmning , hvilket kan medføre alvorlige problemer for dig og din familie.
Derfor er det sjældent fornuftigt at bruge et andet pant til "nuværende forbrug" omkostninger. Til underholdning og faste leveomkostninger er det bare ikke bæredygtigt eller værd at risikere at bruge et boliglån.
Omkostninger: Andet realkreditlån, som dit købslån, kan være dyrt. Du skal betale mange omkostninger for ting som kreditkontrol, vurderinger , oprindelsesgebyrer og meget mere. Lukning omkostninger kan nemt tilføje op til tusinder af dollars. Selvom du er lovet et "nej lukkekurs " -lån, betaler du stadig-du kan bare ikke se disse omkostninger gennemsigtigt.
Renteomkostninger: Når du låner, betaler du renter . Anden realkreditrente er typisk lavere end kreditkortrenten, men de er ofte lidt højere end dit første låns rente. Andet realkreditinstitutter tager større risiko end långiveren, der lavede dit første lån. Hvis du holder op med at betale, vil den anden pant långiver ikke blive betalt medmindre og indtil den primære långiver får alle deres penge tilbage. Fordi disse lån er så store, kan de samlede rentekostnader være betydelige.
Fælles brug af anden realkreditlån
Vælg klogt, hvordan du bruger midler fra dit lån. Det er bedst at sætte pengene i retning af noget, der vil forbedre din nettoværdi (eller dit hjems værdi) i fremtiden. Du skal tilbagebetale disse lån, de er risikable, og de koster mange penge.
- Boligforbedringer er et fælles valg, fordi antagelsen er, at du vil tilbagebetale lånet, når du sælger dit hjem med en højere salgspris.
- Undgå privat pant forsikring (PMI) kan være muligt med en kombination af lån. For eksempel bruger en 80/20-strategi eller "piggyback" -lån et andet pant til at holde dit lån til værdi over 80 procent på dit første lån. Bare sørg for, at det giver mening i forhold til betalings- og derefter annullering-PMI.
- Gældskonsolidering: Du kan ofte få en lavere rente med et andet pant, men du kan skifte fra usikrede lån til et lån, der kan koste dig dit hus.
- Uddannelse: Du kan muligvis indstille dig til en højere indkomst. Men som med andre situationer skaber du en situation, hvor du kan blive udsat for afskærmning. Se om standard studielån er en bedre mulighed
Tips til at få et andet realkreditlån
Køb rundt og få citater fra mindst tre forskellige kilder. Sørg for at inkludere følgende i din søgning:
- En lokal bank eller kreditforening
- Et realkreditmægler eller låneophavsmand (spørg din ejendomsmægler for forslag)
- En online långiver
Få forberedt på processen ved at få penge til de rigtige steder og få dine dokumenter klar. Dette vil gøre processen meget nemmere og mindre stressende .
Pas på risikable lånsfunktioner . De fleste lån har ikke disse problemer, men det er værd at holde øje med dem:
- Ballonbetalinger, der vil medføre problemer ned ad vejen
- Forudbetaling sanktioner, der udslipper fordelene ved at betale din gæld tidligt